蘋果在2020年財年（2019年9月-2020年9月）發(fā)生的主營業(yè)務(wù)成本大約是1696億美元，折合人民幣上萬億。

這意味著，蘋果“養(yǎng)活”了龐大的產(chǎn)業(yè)鏈企業(yè)，其中相當(dāng)一部分是中國企業(yè)。

曾幾何時，中國的上市公司以入選蘋果供應(yīng)鏈為榮，甚至變著花樣把蘋果的名字寫在年報上。然而，2018年以來，越來越多的A股蘋果供應(yīng)鏈企業(yè)，選擇了淡化蘋果的痕跡。

往往會用“境外特定客戶”等含糊其辭的表述來替代，為什么會這樣？

星空君覺得，欣旺達可能最有發(fā)言權(quán)。

喬布斯發(fā)布劃時代的iPhone4的時候，欣旺達哭暈在廁所。因為上一年，欣旺達還是蘋果的合作伙伴，供應(yīng)手機電池，但iPhone4的電池供應(yīng)鏈，把欣旺達踢出去了，換成了德賽電池。

幸運的是，當(dāng)時雷軍正在考察手機供應(yīng)鏈，準備做小米手機，和欣旺達一拍即合。

更加幸運的是，后續(xù)蘋果又邀請欣旺達回到電池供應(yīng)鏈體系中。

只不過，不是所有的供應(yīng)商都像欣旺達那么幸運。

據(jù)統(tǒng)計，每年有差不多30%左右的供應(yīng)商被蘋果移除供應(yīng)鏈。甚至有些小的芯片企業(yè)（如Imagination）被迫破產(chǎn)。

所以，歐菲光被踢出蘋果的供應(yīng)鏈，一點都不奇怪。

星空君認為，蘋果對中國的產(chǎn)業(yè)鏈非常依賴，甚至全球電子產(chǎn)品都非常依賴中國的產(chǎn)業(yè)鏈，尤其是2020年疫情以來，只有中國企業(yè)能夠保持穩(wěn)定的供應(yīng)。

也就是說，很可能就是單純的技術(shù)路線問題。比如當(dāng)年蘋果拿掉了指紋識別，讓從事指紋傳感器的整個產(chǎn)業(yè)閃了一下腰。

幸好安卓機們沒有放棄指紋識別，并把這項功能發(fā)揚光大，實現(xiàn)了屏下指紋識別。

對于歐菲光來說，失去蘋果的訂單，大約失去相當(dāng)于2019年22%左右的銷售額（117億），在其他品牌手機，大概率能補回來。

但是，品牌聲譽的影響比較大。

當(dāng)然了，資本有資本的玩法。歐菲光給蘋果代工攝像頭的業(yè)務(wù)，是從索尼那里并購而來的，雖然銷售額巨大，但利潤率有限。

蘋果不玩了之后，歐菲光也在考慮將這部分業(yè)務(wù)出售。此前歐菲光已經(jīng)跟多方面洽談出售這部分代工業(yè)務(wù)，最新的合作對象是聞泰科技。

這也說明，歐菲光是早有預(yù)案的。

早就知道卻不披露，算不算信披違規(guī)？

這個就比較復(fù)雜了，因為歐菲光辯稱，該特定用戶是3月12日才電話通知要在2季度終止合作。

最后，做個簡單總結(jié)，星空君寫過幾次歐菲光，對于公司的生產(chǎn)能力還是感到敬佩，但是公司的財報動不動發(fā)生巨大調(diào)整，就像一個年薪百萬有車有房的渣男，滿嘴跑火車。投資者如果缺乏這個領(lǐng)域的專業(yè)知識，還是盡量遠離吧。

關(guān)鍵詞： 伴君